Interconnection, Termination-Based Price Discrimination, and Network Competition in a Mature Telecommunications Market


Cherdron, Malte



URL: http://www.vwl.uni-mannheim.de/gk/wp/gkwp-2000-03....
Dokumenttyp: Arbeitspapier
Erscheinungsjahr: 2000
Titel einer Zeitschrift oder einer Reihe: GK Working Paper Series
Band/Volume: 00-03
Ort der Veröffentlichung: Mannheim
Sprache der Veröffentlichung: Englisch
Einrichtung: Fakultät für Rechtswissenschaft und Volkswirtschaftslehre > Graduiertenkolleg VWL/BWL
Fachgebiet: 330 Wirtschaft
Abstract: This is an analysis of a mature, deregulated telecommunications market where two symmetric networks compete for final consumers but cooperate in setting the price for access to each other’s customers. If consumers’ calling patterns are sufficiently biased towards their peer groups, and if the networks can price-discriminate according to where calls terminate, then a negotiated, reciprocal access charge can support collusion in the final market. Access fees directly affect the price of calls to the rival network, creating network externalities and allowing the firms to differentiate their products endogenously. In particular, there is a shared-market equilibrium with a positive markup on calls to the other network, profits approaching the cartel level, and a loss in total welfare. A ban on termination-based price discrimination restores the first-best outcome without further regulatory intervention.




Dieser Eintrag ist Teil der Universitätsbibliographie.




Metadaten-Export


Zitation


+ Suche Autoren in

+ Aufruf-Statistik

Aufrufe im letzten Jahr

Detaillierte Angaben



Sie haben einen Fehler gefunden? Teilen Sie uns Ihren Korrekturwunsch bitte hier mit: E-Mail


Actions (login required)

Eintrag anzeigen Eintrag anzeigen